Saber como analisar ações é importante para quem deseja se expor a essas alternativas. A razão é que os estudos adequados ajudam a conhecer mais sobre a solidez e a saúde financeira das empresas, além de permitir encontrar oportunidades para adquirir os ativos.
Desse modo, você precisa conhecer os principais estudos ligados à análise de ações, afinal, aplicá-los torna a sua alocação mais racional e eficiente. Como resultado, você toma decisões mais estratégicas na hora de fazer os investimentos.
Neste artigo, você entenderá mais sobre como selecionar e analisar ações para investir. Boa leitura!
O que avaliar antes de investir?
Antes de fazer a análise de ações, vale a pena verificar aspectos relevantes que ajudam a selecionar os ativos mais adequados para a sua carteira.
Confira quais são eles!
Verifique o seu perfil de investidor
O primeiro passo para fazer bons investimentos é verificar a adequação das alternativas ao seu perfil de investidor. Tenha em mente que o mercado de ações tem exposição à volatilidade, contando com potencial de ganhos ilimitados — mas também o risco de perdas.
Nesse sentido, é válido considerar que existem papéis com maior ou menor volatilidade. Portanto, o aspecto deve ser observado na sua alocação para que ela seja embasada e alinhada à sua estratégia no mercado financeiro.
Considere a adequação aos seus objetivos
Outro fator muito usado para selecionar ações para a sua carteira é saber como elas se adequam aos seus objetivos de investimentos. O motivo é que cada estratégia demanda características distintas dos papéis, afetando a maneira de fazer a análise.
Por exemplo, muitos investidores têm o foco em obter renda passiva regular. Nesses casos, é comum dedicar a avaliação às ações com bom histórico de pagamento de dividendos — embora essa não seja a única forma de alcançar o objetivo. Já se a intenção for aumentar o patrimônio a longo prazo, a análise pode se concentrar nos fundamentos da empresa.
Como analisar ações?
Agora que você conhece os cuidados a serem observados na seleção dos ativos para a carteira, é o momento de aprender a fazer a análise de ações.
Entenda, nas próximas linhas, como compor as suas análises!
Análise fundamentalista
Você viu que em estratégias de investimento em ações a longo prazo é interessante fazer a análise fundamentalista da empresa. Logo, vale a pena compreender melhor como fazer esse tipo de estudo dos ativos.
Trata-se de uma metodologia de avaliação de investimentos que permite conhecer os fundamentos da companhia antes de adquirir os seus ativos. Por meio da análise, você tem acesso a informações sobre saúde financeira, fluxo de caixa, resultados apresentados, qualidade da gestão e outros.
Com a medida, você conhece melhor o nível de solidez da companhia, entendendo se o investimento representa uma oportunidade com potencial de retorno a longo prazo. Para tanto, é válido seguir passos básicos.
Veja quais são eles, a seguir!
Selecione os indicadores fundamentalistas
A análise fundamentalista é baseada em indicadores. Existem muitos instrumentos que podem ser utilizados para estudar as ações.
Os principais deles são:
- Ebitda (earnings before interest, taxes, depreciation, and amortization): revela os lucros da empresa antes da dedução das taxas, impostos, depreciação e amortização, mas descontando as despesas operacionais;
- DY (dividend yield): demonstra quanto a empresa distribuiu em dividendos por período em relação ao preço dos seus papéis;
- P/VPA (preço sobre o valor patrimonial por ação): mostra a relação proporcional entre o valor patrimonial da empresa e o preço da sua ação;
- P/L (preço sobre o lucro): é focado na relação entre o preço do papel e o lucro que ele gera em determinado período;
- ROE (return on equity): demonstra a capacidade de uma companhia de gerar lucro a partir do seu patrimônio em um período determinado;
- Dívida bruta/patrimônio líquido: permite verificar o grau de endividamento da empresa, demonstrando a relação entre o seu patrimônio líquido e a dívida bruta.
Utilize mais de um indicador para o estudo
Como você viu, existem diferentes indicadores fundamentalistas para fazer a análise de ações, com focos distintos. Portanto, cada um tem as suas funções no estudo dos papéis, não sendo recomendável basear a sua análise em apenas uma métrica.
Os indicadores são capazes de proporcionar uma visão holística da companhia. Assim, ao se prender a apenas um deles, a sua perspectiva sobre o negócio fica limitada e pode induzir ao erro. Logo, concilie dados que fazem sentido para os aspectos que você deseja verificar na empresa.
Da mesma maneira, você pode utilizar as métricas para comparar ativos, verificando qual empresa se sai melhor no estudo dos fundamentos. Esse pode ser um critério que contribui para a sua decisão nos investimentos e torna a alocação mais eficiente.
Análise técnica
Você aprendeu que a análise fundamentalista é baseada em resultados de longo prazo. Mas as estratégias na bolsa de valores também podem ser voltadas a operações de curto ou curtíssimo prazos, consideradas especulativas.
Nesse caso, o estudo dos ativos costuma ser técnico. Ele é feito a partir de gráficos que mostram as oportunidades a partir das variações observadas nas alternativas no mercado.
A análise técnica ainda consegue oferecer insights para os investimentos de longo prazo, ao apresentar ações cotadas abaixo do preço habitual, por exemplo. Mas, para objetivos duradouros, essas percepções devem ser conciliadas com o estudo dos fundamentos.
São exemplos de indicadores de análise técnica:
- médias móveis;
- bandas de Bollinger;
- índice de força relativa (IFR);
- volume.
Como a assessoria de investimentos pode ajudar?
Você já sabe que a alocação de ativos para a sua carteira envolve muitas decisões e estudos. Para ajudar na tarefa e minimizar os erros, você pode contar com o auxílio da assessoria de investimentos.
Um profissional qualificado está apto a auxiliar no estudo dos ativos de interesse, compartilhando a sua experiência de mercado. Assim, ele contribuirá para a elaboração de uma estratégia personalizada, respeitando o perfil do investidor e os objetivos do cliente.
Ainda, os assessores podem tirar eventuais dúvidas que surgirem sobre os investimentos. Como resultado, o investidor ganha mais confiança em sua jornada no mercado acionário.
Como foi possível aprender, existem diferentes formas de analisar ações e escolher os ativos mais adequados para a sua carteira. Para um bom resultado, não se esqueça de conciliar os instrumentos de avaliação e contar com acompanhamento profissional.
Quer saber mais sobre como obter ajuda na hora de investir? Então veja as razões para contar com a assessoria de investimentos!
